Schwartz (ja, han med en metode for beregning av amerikanske opsjoner) og hans kollega Atanasova har nylig skrevet en artikkel der de påviser at oljeselskaper med mye uutbygde reserver er relativt sett lavere priset enn selskaper med lite uutbygde oljereserver. Hvordan er det mulig? Kan en uutbygget opsjon være såkalte stranded assets?

---